Omega Geração: grupo de acionistas questiona relação de troca em operação com a Omega Desenvolvimento

A Omega Geração (OMGE3) informou no último sábado, 16, que recebeu uma carta de um grupo de acionistas, que, juntos, detêm cerca de 28,6% das ações da companhia, questionando os termos da proposta de combinação de negócios com a Omega Desenvolvimento (OD), que dará origem à Omega Energia. 

Para os acionistas, a proposta falha em capturar o “valor correto” da Omega Geração (OG), além de não incorporar os desafios que surgem com a combinação.  

Assim, o grupo (formado por abrdn, Compass Group LLC, Icatu Vanguarda, IP Capital Partners, Larus Gestora, Oceana Investimentos, Squadra Investimentos, Squadra Investments, Truxt Investimentos e Verde Asset Management) propôs na carta um novo valor para a relação de troca entre as empresas. 

“O grupo reconhece que a proposta revisada para a combinação de negócios demonstra evoluções quando comparada à proposta inicial. Entretanto, não considera tais avanços suficientes para possibilitar sua aprovação na Assembleia de Acionistas Extraordinária, marcada para o dia 28 de outubro”, disseram as gestoras, no documento. 

Os acionistas sugeriram a revisão da relação de troca para incorporação das ações da OG pela Omega Energia de 2,053620113363 para 2,523385720573. 

Como resultado, após a combinação, a OG representaria 83,09% da Omega Energia (acima dos 80% prévios) e a OD iria compor os 16,91% restantes (antes 20,0%).  

“Essa relação equilibra, na visão do grupo de acionistas, o valor justo relativo entre OG e OD”, dizem os gestores. 

O grupo acredita que a avaliação da Omega Geração subestima o valor real da companhia e que, considerando o atual cenário do setor elétrico brasileiro e a crise hídrica vivida, a OG é um ativo “único e irreplicável”, com acesso a crescimento de baixo risco com relevante geração de valor. 

Assim, segundo a análise dos acionistas, a avaliação da Omega Desenvolvimento (OD) desconsidera uma lista de desafios relacionados á construção de usinas greenfield no Brasil. 

A carta ainda destaca que a combinação de negócios resultaria em uma diluição dupla para os atuais acionistas da OG, que seria obrigada a emitir novas ações no mercado para sustentar todos os projetos. 

A empresa afirmou, por meio de fato relevante, que a operação confirma seu histórico de melhores práticas e foco em criação de valor, e destacou que encaminhará a carta dos gestores para a Omega Desenvolvimento.  

As ações da empresa (OMGE3) fecharam em alta de 1,85% nesta segunda-feira, 18, negociadas a R$ 34,64.